Cher lecteur de Revenus Secrets,
En novembre, le prochain volet du film Terminator sortira dans les salles de cinéma. Même s’il s’agit de fiction, chaque jour qui passe nous rapproche davantage de la création d’un Skynet, ce système d’intelligence artificielle (IA) présent dans Terminator.
Allons-nous subir les mêmes conséquences que dans le film ? Un système d’apprentissage automatique qui acquiert la conscience de soi ?
Qui sait. En revanche, je sais qu’il y a bien trop d’argent à gagner en fournissant aux entreprises un accès aux données, et que le moyen le plus efficace passe par l’apprentissage automatique.
Nous persistons à créer des machines plus intelligentes, et elles ne cessent de nous aider à devenir plus avisé en affaires.
L’importance des données d’entreprise a fait surgir tout un marché peuplé de sociétés qui tentent de capitaliser sur cette croissance.
Aujourd’hui, je vais vous présenter Alteryx (NYSE : AYX).
Une aide à la modernisation des analyses commerciales
La société offre toute une suite de produits destinés à aider les entreprises à maîtriser leurs données, du profilage et de la préparation à l’élaboration de modèles prédictifs basés sur l’exploration de données.
Elle permet aux organisations de toutes tailles de repérer, préparer et analyser leurs données provenant de toutes sortes de sources. Et cela aide ensuite les entreprises à prendre des décisions mieux informées.
En fin de compte, en utilisant les produits d’Alteryx, n’importe quelle entreprise peut transformer ses gestionnaires de données – indépendamment de leurs aptitudes techniques – en agents de résolution de problèmes efficaces et curieux.
Mieux encore, la plateforme offre « une interface avec modélisation analytique sans code et une modélisation avancée avec code ». C’est GÉNIAL.
Cela signifie que n’importe qui – que ce soit un statisticien diplômé ou un employé des ressources humaines – peut utiliser ce logiciel.
Personnellement, j’adore écrire des lignes de code et je le fais depuis des années. Mais la plupart des gens frémissent à l’idée de se retrouver face à un formulaire Excel, et à plus forte raison devant des milliers de lignes de code. Alteryx vous offre les deux solutions.
La progression des données est de bon augure pour Alteryx
La 5G et l’Internet des Objets sont les deux technologies que tout le monde surveille.
Plus précisément, le développement de l’infrastructure 5G est nécessaire au développement de l’Internet des Objets.
Et savez-vous ce que la 5G et l’Internet des Objets vont produire ?
Des montagnes et des montagnes de données.
Voyez-vous, les données sont partout, des capteurs utilisés pour collecter et analyser des informations sur le climat, aux messages que vous publiez sur Facebook, Instagram et Twitter.
En fait, actuellement, 90% des données du monde ont été créées ces deux dernières années à peine !
Et la création de données, à l’heure actuelle, n’est PAS linéaire… Elle est exponentielle.
Imaginez : il y a quelques années, Forrester Research a publié une étude révélant que la plupart des entreprises n’analysaient que 12% de leurs données disponibles. Cela signifie qu’elles passaient à côté de connaissances issues de près de 90% des données durement acquises.
Les dirigeants savent qu’ils sont à la traîne, également.
Selon une étude publiée par Accenture, le cabinet international de conseil en gestion, 79% des dirigeants d’entreprise croient que les sociétés qui n’adoptent pas le big data risquent de rester à la traîne et de disparaître. 83% des dirigeants ont admis qu’ils menaient des projets axés sur le big data pour disposer d’un avantage concurrentiel.
Alors pourquoi les sociétés ne capitalisent-elles pas correctement sur les données qu’elles accumulent ?
C’est simple : le coût et le gaspillage.
Selon Alteryx, aux États-Unis, 6 milliards d’heures par an sont gaspillées en travaillant sur des feuilles de calcul traditionnelles. Et 60 Mds$ sont « brûlés » par les analystes qui réalisent des tâches répétitives liées aux feuilles de calcul.
Quelle est la solution ? Un solide programme d’analyse des données, capable d’être utilisé par n’importe qui ayant accès à un clavier. (C’est exactement ce qu’offre Alteryx.)
Bref, Alteryx offre une solution parfaite pour les entreprises souhaitant tirer le meilleur parti de leurs données croissantes. Et juste à temps pour que cela rapporte gros…
Wikibon Research a publié une étude indiquant que le marché mondial du big data va progresser de 35 Mds$ en 2017 à 103 Mds$ en 2027 : c’est énorme.
Voilà précisément le type de chiffres qui m’enthousiasme, concernant le potentiel de croissance à long terme d’Alteryx.
Land & expand
L’entreprise a adopté une approche commerciale dite land and expand : s’implanter d’abord dans une entreprise puis lui vendre davantage de choses.
Selon les business models actuels, basés sur l’abonnement au SaaS (« software-as-a-service » : logiciels à la demande), les sociétés commencent souvent « petit » en s’implantant chez un client et en s’engageant à régler un premier problème. À partir de là, elles peuvent régler des problèmes supplémentaires, et souvent de plus en plus complexes.
C’est la stratégie qu’applique Alteryx. S’implanter chez un client via une modeste vente, puis lui vendre d’autres produits et services (« upsell »), souvent plus chers.
Considérez cela comme du développement de compte client.
Alteryx a puisé dans cette stratégie du land and expand au cours de ces dernières années, et fait grimper ainsi le nombre de ses clients de 760 au 1er trimestre 2015 à plus de 4 300 au 3e trimestre 2018.
Et à compter du 30 septembre 2018, Alteryx compte parmi ses clients plus de 500 entreprises figurant au classement Forbes Global 2 000.
Sur cette période de plusieurs années, Alteryx a réussi à enregistrer un taux de rétention net de 123 à 135%. Cela signifie qu’Alteryx s’implante chez un client puis réussit à s’y développer de sorte qu’il dépense ensuite jusqu’à 35% de plus par an !
Bon, même si l’augmentation du socle de clientèle et le taux de rétention net sont importants, rien ne vaut la croissance des revenus.
Et en ce qui concerne sa croissance d’une année sur l’autre, Alteryx est le leader incontestable de son marché.
Alteryx a enregistré une hausse de plus de 50% de ses revenus, d’une année sur l’autre, sur sept trimestres d’affilée. Et au 3e trimestre 2018 – ses résultats les plus récents – cette croissance a dépassé 58,6%, marquant sa meilleure performance, historiquement, depuis qu’elle est cotée en Bourse.
Alteryx a publié les résultats préliminaires suivants :
- un revenu de 59 M$, représentant une croissance d’une année sur l’autre d’environ 53% ;
- une progression de la facturation d’environ 60%, d’une année sur l’autre ;
- un taux de rétention net d’environ 129%.
Et voici les résultats pour la totalité de l’exercice 2018 :
- un revenu de 203 M$, représentant une croissance d’une année sur l’autre d’environ 54% ;
- une progression de la facturation d’environ 55%, d’une année sur l’autre ;
- le nombre de clients devrait passer à 4 700, ce qui représente une progression d’environ 38% d’une année sur l’autre.
- des flux de trésorerie d’exploitation positifs sur la totalité de l’exercice 2018.
Et voici comment je souhaite miser sur la suprématie des machines.
Action à prendre :
Vendre 1 put AYX AUG2019 115 P.
C’est une option de vente sur Alteryx (NYSE : AYX) d’expiration 16 août 2019 et de strike 115 $. Ce put est actuellement au prix de 6 $ (bid à 5,80 $ et ask à 6,20 $).
En faisant cela, vous obtiendrez 600 $ de revenus aujourd’hui.
En retour, vous acceptez l’obligation d’acheter des actions AYX – mais seulement si l’action tombe en dessous de 115 $ à l’expiration le 16 août.
Si cela se produit, nous devrons investir 11500 $ par contrat pour acheter les actions de la société.
Avec 1 seul contrat, c’est 11 500 $ – moins les 600 $ recueillis – pour acheter 100 actions.
Maintenant, si l’action est au-dessus de 115 $ à l’échéance, alors nous empochons les 600 $ et n’avons aucune obligation d’acheter les actions !
N’oubliez pas la relation d’un contrat à 100 actions et ne vendez JAMAIS des contrats pour plus d’actions que vous ne pouvez vous permettre d’acheter.
Dans votre compte de courtage, localisez les options de vente AYX du 16 août 2019, 115 $ :
- Le symbole est AYX190816P00115000.
- Ouvrez la chaîne d’options sous le symbole boursier (ou ticker) AYX.
- Assurez-vous de choisir le bon mois (août 2019).
- Assurez-vous de choisir les options mensuelles (expirant le 16 août 2019).
- Choisissez le prix d’exercice de 115 $.
- Sélectionnez les options « put » (options de vente).
- Sélectionnez le nombre de contrats à vendre (1 contrat dans cet exemple).
- Une fois que vous avez le bon contrat, cliquez sur « vendre ».
- Choisissez « ordre à cours limité ». Ceci fixe le prix de la transaction.
- Utilisez un ordre à cours limité entre le bid (meilleur acheteur) et le ask (meilleur vendeur) du moment.
- Cliquez sur « transmettre » pour transmettre l’ordre.
Si vous avez de la difficulté à vendre au prix de 6 $, vous pouvez choisir d’abaisser graduellement votre limite. Mais ne vendez pas pour moins de 5,50 $.
Bien entendu, si le prix est au-dessus de 6 $ lorsque vous êtes devant les écrans, vendez à ce prix plus élevé. En bref, vendez au prix du marché du moment, entre le bid et le ask, en essayant d’optimiser, mais pas en dessous de 5,50 $. Si vous ne pouvez pas vendre au-dessus de ce prix, laissez passer cette opportunité et attendez la suivante, ou attendez de voir comment se comporte l’action dans les prochains jours (il se peut qu’elle baisse et que le prix du put augmente).
Sincèrement,
James Altucher
