Cher lecteur de Revenus Secrets,
Chaque semaine, j’ai l’impression que, d’une façon ou d’une autre, on revient sur le COVID-19.
C’est probablement parce que c’est vrai.
Honnêtement, il est difficile de parler d’autre chose. Le virus domine toujours les gros titres et continue d’avoir un impact sur l’activité des entreprises. Et il domine toujours les recommandations de Revenus Secrets, comme c’est le cas avec notre recommandation d’aujourd’hui.
FIGS, Inc. (FIGS) est un spécialiste de la vente directe au consommateur de vêtements et produits destinés aux professionnels de santé. Il s’agit de blouses de laboratoire, de sous-vêtements, de vêtements d’extérieur, de sport et de détente, de chaussettes de contention, de chaussures, de masques et de visières.
Presque tous ces produits – sinon tous – sont énormément demandés en raison du COVID. La société les vend sur sa plateforme de vente en ligne.
Même si cela peut paraître élémentaire, cette entreprise est tout sauf ça.
FIGS a attiré 275 ambassadeurs de marque, dans le monde, afin de mieux se faire connaître. Ils défendent les produits conçus en interne par FIGS et fabriqués via un procédé de fabrication exclusif. La société fabrique également certains de ses propres produits.
Je ne veux pas dire que l’entreprise est verticalement intégrée et n’a aucune difficulté liée à la chaîne d’approvisionnement, mais elle semble mieux gérer les problèmes d’approvisionnement que ses concurrents.
Et c’est devenu manifeste lorsqu’elle a publié ses résultats relatifs au deuxième trimestre.
En dépassant 100 M$, FIGS a fait progresser son chiffre d’affaires net de 57,6%. Les clients actifs ont atteint le nombre de 1,6 million, soit une augmentation impressionnante de 79,2%.
Les marges brutes ont grimpé de 280 points de base pour atteindre 73,3%, dans la mesure où la société a abandonné avec succès les produits générateurs de faibles marges.
FIGS a enregistré un profit ajusté de 0,08 $ par action.
Et grâce à sa récente introduction en Bourse, la société affiche désormais 164 M$ de trésorerie sur son bilan et, en plus, une ligne de crédit inutilisée de 50 M$.
Au cours des trois dernières années, le chiffre d’affaires a progressé selon un taux de croissance annuel composé de 120%. Même s’il va ralentir à l’avenir, en raison de la loi des grands nombres, FIGS pourrait facilement continuer à progresser de 30% à 50% par an, jusqu’à ce que l’entreprise atteigne un chiffre d’affaires annuel de 2 Mds$.
Cela ne représente qu’une infime partie des 79 Mds$ réalisés dans le secteur des vêtements destinés aux professionnels de santé.
En associant la mode au caractère utile, ainsi qu’aux réseaux sociaux et à des influenceurs qui diffusent un message positif concernant sa mission, FIGS dispose d’une combinaison gagnante en vue de fidéliser ses clients et de bouleverser un secteur d’activité qui n’a jamais eu à faire face à une telle menace.
Et c’est pourquoi cette entreprise nous va comme un gant.
Alors voici comment nous allons procéder.
Action à prendre :
Vendre 2 puts FIGS OCT2021 40 P.
C’est une option de vente sur FIGS, Inc. (FIGS) d’expiration 15 octobre 2021 et de strike 40 $. Ce put est actuellement au prix de 3,40 $ (bid à 3,30 $ et ask à 3,50 $).
En faisant cela, vous obtiendrez 680 $ de revenus.
En retour, vous acceptez l’obligation d’acheter des actions FIGS – mais seulement si l’action est en dessous de 40 $ à l’expiration le 15 octobre.
Si cela se produit, nous devrons investir 4 000 $ par contrat pour acheter les actions de la société.
Avec 2 contrats, c’est 8 000 $ – moins les 680 $ recueillis – pour acheter 200 actions.
Maintenant, si l’action est au-dessus de 40 $ à l’échéance, alors nous empochons les 680 $ et n’avons aucune obligation d’acheter les actions!
N’oubliez pas la relation d’un contrat à 100 actions et ne vendez JAMAIS des contrats pour plus d’actions que vous ne pouvez vous permettre d’acheter.
Dans votre compte de courtage, localisez les options de vente FIGS du 15 octobre 2021, 40 $ :
- Le symbole est FIGS211015P00004000.
- Ouvrez la chaîne d’options sous le symbole boursier (ou ticker) FIGS.
- Assurez-vous de choisir le bon mois (octobre 2021).
- Assurez-vous de choisir les options mensuelles (expirant le 15 octobre 2021).
- Choisissez le prix d’exercice de 40 $.
- Sélectionnez les options « put » (options de vente).
- Sélectionnez le nombre de contrats à vendre (2 contrats dans cet exemple).
- Une fois que vous avez le bon contrat, cliquez sur « vendre ».
- Choisissez « ordre à cours limité ». Ceci fixe le prix de la transaction.
- Utilisez un ordre à cours limité entre le bid (meilleur acheteur) et le ask (meilleur vendeur) du moment.
- Cliquez sur « transmettre » pour transmettre l’ordre.
Si vous avez de la difficulté à vendre au prix de 3,40 $, vous pouvez choisir d’abaisser graduellement votre limite. Mais ne vendez pas pour moins de 3 $.
Bien entendu, si le prix est au-dessus de 3,40 $ lorsque vous êtes devant les écrans, vendez à ce prix plus élevé. En bref, vendez au prix du marché du moment, entre le bid et le ask, en essayant d’optimiser, mais pas en-dessous de 3 $.
Si vous ne pouvez pas vendre au-dessus de ce prix, laissez passer cette opportunité et attendez la suivante, ou attendez de voir comment se comporte l’action dans les prochains jours (il se peut qu’elle baisse et que le prix du put augmente).
Pour avoir les niveaux du bid et du ask en temps réel et ainsi réaliser un trade pertinent par rapport au prix du marché, il est fortement recommandé de prendre l’abonnement aux données en temps réel pour les options US chez votre broker.
Sincèrement,
James Altucher
