Cher lecteur de Revenus Secrets,
« Si ça marche, achetez encore ! »
C’est ce que me disait mon patron et mentor au moins une fois par semaine, lorsque je travaillais dans un hedge fund. Bill l’avait même écrit sur des petites affiches placardées dans tout le bureau.
Cette philosophie l’a aidé à protéger et faire fructifier l’argent de ses clients, même pendant les périodes les plus difficiles.
Bien entendu, notre stratégie de vente de puts implique de vendre des options portant sur des actions que nous avons envie de détenir, au lieu de les acheter directement.
Mais la philosophie de Bill est toujours valable. Si quelque chose fonctionne sur ce marché très agité, nous devons en profiter encore.
Voilà pourquoi, aujourd’hui, nous revisitons l’une de mes cartes préférées pour percevoir un revenu fiable.
L’énergie est le segment le plus dynamique du marché
Les valeurs technologiques continuent de baisser… l’inflation met la pression sur les acteurs axés sur la consommation… et même les valeurs industrielles sont frappées par la hausse des coûts.
Mais le secteur de l’énergie met du baume au coeur des investisseurs.
Bien entendu, l’invasion de l’Ukraine par la Russie a contribué à faire flamber les cours du pétrole et du gaz. Mais le dynamisme des valeurs énergétiques va bien au-delà de ce conflit.
Depuis des années, les États-Unis sous-investissent dans les ressources de pétrole et de gaz naturel, bien que nous en ayons encore plus besoin pour alimenter notre économie en pleine croissance.
Certes, l’objectif est de renoncer progressivement aux combustibles fossiles et de s’orienter vers des sources d’énergie renouvelable. Et c’est une bonne chose, à long terme.
Mais aujourd’hui, il nous faut encore du pétrole et du gaz pour que notre économie puisse fonctionner. Or, après des années de sous-investissement, il existe un énorme déséquilibre entre la faiblesse de l’offre et la demande grandissante.
À présent, les producteurs d’énergie se débattent pour produire plus de pétrole et de gaz naturel. Et les sociétés de services du secteur de l’énergie bénéficient particulièrement de cette situation.
Ces entreprises de services fournissent des équipements, du matériel et leur expertise aux compagnies pétrolières traditionnelles. Dans un contexte où le monde entier se remet à forer des puits, elles ont du pain sur la planche.
Face à une telle activité, des entreprises comme Halliburton Co. (HAL) sont en mesure de facturer des prix plus élevés et de sélectionner les entreprises avec lesquelles elles travaillent.
Honnêtement, c’est le secteur idéal où exercer ses activités, actuellement.
Et cela signifie également que c’est un excellent secteur dans lequel investir.
Alors aujourd’hui, nous allons utiliser les actions HAL pour empocher un revenu grâce à notre stratégie de vente de puts…
Action à prendre
Vendre 2 puts HAL JUL2022 37 P.
C’est une option de vente sur Halliburton Co. (HAL) d’expiration 15 juillet 2022 et de strike 37 $. Ce put est actuellement au prix de 2,16 $ (bid à 2,13 $ et ask à 2,18 $).
En faisant cela, vous obtiendrez 432 $ de revenus.
En retour, vous acceptez l’obligation d’acheter des actions HAL – mais seulement si l’action est en dessous de 37 $ à l’expiration le 15 juillet.
Si cela se produit, nous devrons investir 3 700 $ par contrat pour acheter les actions de la société.
Avec 2 contrats, c’est 7 400 $ – moins les 432 $ recueillis – pour acheter 200 actions.
Maintenant, si l’action est au-dessus de 37 $ à l’échéance, alors nous empochons les 432 $ et n’avons aucune obligation d’acheter les actions !
N’oubliez pas la relation d’un contrat à 100 actions et ne vendez JAMAIS des contrats pour plus d’actions que vous ne pouvez vous permettre d’acheter.
Dans votre compte de courtage, localisez les options de vente HAL du 15 juillet 2022, 37 $ :
- Le symbole est HAL220715P00037000.
- Ouvrez la chaîne d’options sous le symbole boursier (ou ticker) HAL.
- Assurez-vous de choisir le bon mois (juillet 2022).
- Assurez-vous de choisir les options mensuelles (expirant le 15 juillet 2022).
- Choisissez le prix d’exercice de 37 $.
- Sélectionnez les options « put » (options de vente).
- Sélectionnez le nombre de contrats à vendre (2 contrats dans cet exemple).
- Une fois que vous avez le bon contrat, cliquez sur « vendre ».
- Choisissez « ordre à cours limité ». Ceci fixe le prix de la transaction.
- Utilisez un ordre à cours limité entre le bid (meilleur acheteur) et le ask (meilleur vendeur) du moment.
- Cliquez sur « transmettre » pour transmettre l’ordre.
Si vous avez de la difficulté à vendre au prix de 2,16 $, vous pouvez choisir d’abaisser graduellement votre limite. Mais ne vendez pas pour moins de 1,90 $.
Bien entendu, si le prix est au-dessus de 2,16 $ lorsque vous êtes devant les écrans, vendez à ce prix plus élevé. En bref, vendez au prix du marché du moment, entre le bid et le ask, en essayant d’optimiser, mais pas en dessous de 1,90 $.
Si vous ne pouvez pas vendre au-dessus de ce prix, laissez passer cette opportunité et attendez la suivante, ou attendez de voir comment se comporte l’action dans les prochains jours (il se peut qu’elle baisse et que le prix du put augmente).
Pour avoir les niveaux du bid et du ask en temps réel et ainsi réaliser un trade pertinent par rapport au prix du marché, il est fortement recommandé de prendre l’abonnement aux données en temps réel pour les options US chez votre broker.
Sincèrement,
Zach Scheidt
P.S. Nous attirons votre attention sur le PCS sur GOGO. Le put credit spread a expiré sans valeur vendredi dernier. Vous conservez donc les 780 $ dans leur intégralité. Bravo pour ce trade réussi !
