Cher lecteur de Revenus Secrets,
On a tendance à cantonner les technologies aux entreprises technologiques.
C’est logique. En fait, on ne peut épeler « technologie » sans la syllabe « tech », mais les sciences médicales sont souvent mises de côté quand on entend le mot « technologie ».
En vérité, la technologie joue un rôle important dans l’évolution des sciences de la biologie et de la médecine.
Certaines choses que l’on ne voyait que dans des films sont en train d’intégrer notre quotidien. Voilà pourquoi notre recommandation d’aujourd’hui, Ginkgo Bioworks Holdings (DNA), m’enthousiasme au plus haut point.
Ginkgo programme des cellules. C’est de la biologie de synthèse (ou synthétique).
Les dirigeants ont relevé le nombre de programmes prévus, récemment : il est passé de 23 à 30, dans un contexte où le succès remporté avec les premières programmations de cellules a engendré une hausse de la demande.
Cela a permis à l’entreprise de relever ses estimations de chiffre d’affaires de 150 M$ à 175 M$, au moins, pour la totalité de l’exercice 2021.
La société est à l’avant-garde des technologies avancées appliquées à la biologie. Outre la programmation de cellules, Ginkgo reçoit de plus en plus de demandes dans le domaine de la biosécurité, un énorme marché généré par le COVID-19. Cela mène l’entreprise bien au-delà de la fonderie de biologie synthétique et du diagnostic.
La programmation de cellules offre un chiffre d’affaires stable, dans la mesure où Ginkgo perçoit des paiements d’avance permettant de couvrir la recherche et le développement réalisés pour les clients. C’est un chiffre d’affaires très prévisible qui ne repose pas sur la réussite mais s’accompagne d’un énorme avantage. Ginkgo génère des revenus en aval, via les participations de ses clients et/ou des royalties perçues sur les programmes finalisés avec succès.
Plus la R&D réalisée par Ginkgo – aux frais du client – est fructueuse, plus le potentiel économique de la société grimpe, via les accords financiers conclus pour la suite.
On estime que le marché potentiel total des cellules de synthèse (main d’oeuvre et outils) s’élèvera à 58 Mds$ en 2023. La valeur générée en aval pourrait représenter jusqu’à 3 500 Mds$ au cours des vingt prochaines années.
Pour vous donner une idée des sommes que Ginkgo pourrait percevoir sur ses projets actifs, voici quelques clients et partenariat existants :
- Plus de 100 M$ potentiels lorsque tous les programmes réalisés pour Cronos seront achevés et commercialisés. La société pense que Cronos va commercialiser l’un de ses deux programmes cette année.
- Jusqu’à 115 M$ de paiements d’étapes versés par Biogen.
- Des royalties sur les ventes émanant de Roche et Aldevron.
- 35% de participations de JOYN Bio dans le cadre d’une joint-venture conclue avec Bayer.
- Des participations dans MOTIF Foodworks.
Ce ne sont que quelques projets actifs parmi d’autres. Et comme je l’ai déjà indiqué, le portefeuille de développement de Ginkgo s’étoffe.
Par ailleurs, la société a accompli d’énormes progrès dans le domaine de la biosécurité, dans le cadre des travaux réalisés avec Aldevron.
Le travail réalisé dans le domaine de l’ARN messager sera utilisé à présent dans les tests de dépistage du COVID destinés aux enfants (de la maternelle au secondaire), ainsi que pour identifier les futures menaces et la réponse qui suivra.
Le chiffre d’affaires généré par la biosécurité devrait atteindre 75 M$ en 2021.
Avec Ginkgo, il n’est question ni d’hier ni d’aujourd’hui, mais de demain. C’est l’avenir de la biotechnologie.
Et voici comment nous allons procéder…
Action à prendre :
Vendre 8 puts DNA NOV2021 9 P.
C’est une option de vente sur Ginkgo Bioworks (DNA) d’expiration 19 novembre 2021 et de strike 9 $. Ce put est actuellement au prix de 0,73 $ (bid à 0,70 $ et ask à 0,75 $).
En faisant cela, vous obtiendrez 584 $ de revenus.
En retour, vous acceptez l’obligation d’acheter des actions DNA – mais seulement si l’action est en dessous de 9 $ à l’expiration le 19 novembre.
Si cela se produit, nous devrons investir 900 $ par contrat pour acheter les actions de la société.
Avec 8 contrats, c’est 7 200 $ – moins les 584 $ recueillis – pour acheter 800 actions.
Maintenant, si l’action est au-dessus de 9 $ à l’échéance, alors nous empochons les 584 $ et n’avons aucune obligation d’acheter les actions !
N’oubliez pas la relation d’un contrat à 100 actions et ne vendez JAMAIS des contrats pour plus d’actions que vous ne pouvez vous permettre d’acheter.
Dans votre compte de courtage, localisez les options de vente DNA du 19 novembre 2021, 9 $ :
- Le symbole est DNA211119P00009000.
- Ouvrez la chaîne d’options sous le symbole boursier (ou ticker) DNA.
- Assurez-vous de choisir le bon mois (novembre 2021).
- Assurez-vous de choisir les options mensuelles (expirant le 19 novembre 2021).
- Choisissez le prix d’exercice de 9 $.
- Sélectionnez les options « put » (options de vente).
- Sélectionnez le nombre de contrats à vendre (8 contrats dans cet exemple).
- Une fois que vous avez le bon contrat, cliquez sur « vendre ».
- Choisissez « ordre à cours limité ». Ceci fixe le prix de la transaction.
- Utilisez un ordre à cours limité entre le bid (meilleur acheteur) et le ask (meilleur vendeur) du moment.
- Cliquez sur « transmettre » pour transmettre l’ordre.
Si vous avez de la difficulté à vendre au prix de 0,73 $, vous pouvez choisir d’abaisser graduellement votre limite. Mais ne vendez pas pour moins de 0,60 $.
Bien entendu, si le prix est au-dessus de 0,73 $ lorsque vous êtes devant les écrans, vendez à ce prix plus élevé. En bref, vendez au prix du marché du moment, entre le bid et le ask, en essayant d’optimiser, mais pas en dessous de 0,60 $.
Si vous ne pouvez pas vendre au-dessus de ce prix, laissez passer cette opportunité et attendez la suivante, ou attendez de voir comment se comporte l’action dans les prochains jours (il se peut qu’elle baisse et que le prix du put augmente).
Pour avoir les niveaux du bid et du ask en temps réel et ainsi réaliser un trade pertinent par rapport au prix du marché, il est fortement recommandé de prendre l’abonnement aux données en temps réel pour les options US chez votre broker.
Sincèrement,
James Altucher
